Divergenzen
Eine Divergenz entsteht, wenn sich Kurs und Oszillator (RSI, MACD, Stochastik, Williams %R) in entgegengesetzte Richtungen bewegen. Es ist das zuverlässigste Umkehrsignal der technischen Analyse: Es nimmt den Momentumwechsel vorweg, bevor sich der Trend im Kursbild sichtbar dreht.
Definition
Eine bullische Divergenz zeichnet sich aus durch:
Oszillator: Tief N+1 > Tief N (höheres Tief)
Konkret: Der Wert markiert ein neues Kurstief, doch der Oszillator – der die Geschwindigkeit des Rückgangs misst – bildet ein höheres Tief als zuvor. Das heißt: Der Verkaufsdruck erschöpft sich, die Abwärtsbewegung verliert an Kraft.
Arten von Divergenzen
Klassische (reguläre) Divergenz
Die am häufigsten genutzte Variante. Kündigt eine bevorstehende Umkehr an.
- Bullisch: der Kurs bildet ein tieferes Tief, der Oszillator ein höheres. Kaufsignal.
- Bärisch: der Kurs bildet ein höheres Hoch, der Oszillator ein tieferes. Verkaufs- bzw. Gewinnmitnahmesignal.
Versteckte Divergenz
Seltener, in etablierten Trends aber sehr aussagekräftig. Sie kündigt eine Fortsetzung an, keine Umkehr.
- Versteckt bullisch: der Kurs bildet ein höheres Tief, der Oszillator ein tieferes. Der Aufwärtstrend korrigiert – man kauft den Rücksetzer.
- Versteckt bärisch: der Kurs bildet ein tieferes Hoch, der Oszillator ein höheres. Der Abwärtstrend setzt sich nach einer technischen Gegenbewegung fort.
Konfluenz: die eigentliche Stärke
Eine einzelne Divergenz liefert nur ein mittelmäßiges Signal (rund 50 bis 55 % Trefferquote). Die Stärke entsteht durch Konfluenz: mehrere Oszillatoren divergieren gleichzeitig in dieselbe Richtung.
Methodik von Cash Scanner
Für jeden Wert erkennt Cash Scanner Divergenzen auf vier Oszillatoren parallel:
- RSI (14)
- MACD (12, 26, 9)
- Stochastik (14, 3, 3)
- Williams %R (14)
Das Konfluenz-Abzeichen des Scores wird gestuft vergeben:
- 2 gleichgerichtete Divergenzen: schwaches Signal (kleiner Score-Bonus).
- 3 oder mehr gleichgerichtete Divergenzen: starkes Signal (deutlicher Bonus, erscheint auf der Chancen-Karte).
- 4 gleichgerichtete Divergenzen: sehr starkes Signal (selten, ⭐-Abzeichen im Dashboard).
Wie Cash Scanner Divergenzen nutzt
- Phoenix-Score: eine Konfluenz ab drei Divergenzen ist einer der Hauptbestandteile des Phoenix-Modus (früher Einstieg in eine Umkehr).
- Konfluenz-Alarme: Wer für einen Wert einen Alarm vom Typ „Konfluenz“ anlegt, erhält eine Telegram-Benachrichtigung, sobald drei Divergenzen gleichzeitig erkannt werden.
- Chancen-Filter: das Phoenix-Preset bevorzugt Werte mit mindestens zwei aktiven Divergenzen und filtert so das Marktrauschen heraus.
Grenzen und typische Fehler
- Bestätigung erforderlich: eine Divergenz ist kein Timing. Die Umkehr kann in einem Tag, einer Woche oder einem Monat kommen. Vor dem Einstieg eine Bestätigungskerze abwarten (Schlusskurs über dem letzten lokalen Hoch).
- Fehlsignale in starken Trends: eine bärische Divergenz kann in einem sehr starken Aufwärtsmarkt wochenlang wirkungslos bleiben. Mit dem ADX abgleichen: ADX > 30 bedeutet solider Trend und damit weniger verlässliche Divergenz.
- Einheitlicher Zeitrahmen: eine Divergenz im 5-Minuten-Chart wiegt nicht so schwer wie eine im Tageschart. Cash Scanner arbeitet auf Tagesbasis (Swing-Trading).
- Mehrfachdivergenzen garantieren nichts: selbst eine 4-von-4-Konfluenz scheitert gelegentlich. Die Position immer so dimensionieren, dass ein Fehlschlag verkraftbar bleibt (Stopp-Loss, vernünftige Positionsgröße).